Kada je FTX 11. studenog podnio zahtjev za stečaj, postojala je neka vrsta minimalističke, pomalo dobrotvorne verzije onoga što se dogodilo, definitivno potaknuto mnogim medijskim intervjuima koje je osnivač i izvršni direktor FTX-a Samuel Bankman-Fried dao medijima. U ovoj verziji događaja, FTX je nedavno pretrpio neku vrstu napada na svoju kripto imovinu što je uzrokovalo propast. Možda je bilo neadekvatnih korporativnih kontrola, ali, inzistirao je Bankman-Fried, nije bilo namjere prijevare.
Danas ponuđena verzija u tužba Komisije za vrijednosne papire i burzu (SEC) i u optužnica koju je podiglo državno odvjetništvo SAD-a u južnom okrugu New Yorka daleko je, daleko zlokobniji i prokletiji. Prema SEC-u, FTX je počinio prijevaru od samog trenutka kada je počeo s radom u svibnju 2019. FTX je, inzistira SEC, bio 'kuća od karata' koja je prevarila ne samo klijente nego i rane ulagače. Optužnica ne tereti samo FTX-a i Bankman-Frieda za prijevaru putem interneta, već i za prijevaru s robom i vrijednosnim papirima, pa čak i za pranje novca.
uzrok smrti Stana Leeja
Na primjer, SEC tereti da je Bankman-Fried od samog početka preusmjeravao sredstva računa FTX klijenata u Alameda Research, kripto hedge fond u 90-postotnom vlasništvu Bankman-Frieda. Alameda je imala 'gotovo neograničenu' kreditnu liniju od FTX-a, jer je jedina od FTX-ovih klijenata imala mogućnost zadržati negativan saldo; računalni kod tvrtke je prepisan kako bi se to omogućilo. Ne samo da ovaj odnos nije otkriven ljudima koji su otvorili FTX račune za trgovanje, već također nije otkriven investitorima koji su u konačnici uložili oko 1,8 milijardi dolara kapitala u FTX.
S neograničenim pristupom sredstvima klijenata FTX-a, Bankman-Fried je 'zatim koristio Alamedu kao svoju osobnu kasicu prasicu za kupnju luksuznih stanova, podršku političkim kampanjama i ulaganje privatnih ulaganja, između ostalog', prema SEC-u.
SEC čak tvrdi da je Bankman-Fried bio upleten u prijevaru na vrlo preciznoj razini. Interni račun u FTX bazi podataka s oznakom fiat@ftx.com skrivao je milijarde obveza koje je Alameda stvorio. U prezentacijama zajmodavcima, FTX bi Alamedinu odgovornost okarakterizirao kao 'zajam', ne navodeći da je zajam došao od FTX-a. Ranije ove godine, FTX je pokušao odvojiti svoje obveze od Alamedinih, ali to je uzrokovalo da obveze odu na račun koji bi zaračunavao kamate. Bankman-Fried je osobno intervenirao, kaže SEC, kako bi očuvao prijevaru.
Razina osobne potrošnje također oduzima dah. Iako se naširoko govorilo da je Bankman-Fried kupio bahamske nekretnine i dao znatne političke donacije, dobrotvorni promatrač pretpostavio bi da je to bilo njegovim vlastitim novcem. Prema SEC-u, Bankman-Fried je posudio više od 1,33 milijarde dolara, uključujući dva slučaja u kojima je Bankman-Fried bio i zajmodavac i zajmoprimac.
Poznato je da je teško dobiti presude u kompliciranim financijskim slučajevima; 2009. godine rukovoditelji Bear Stearnsa oslobođeni su saveznih optužbi za obmanu ulagača u hipotekarnim vrijednosnicama. Ipak, dubina i duljina prijevare koju navodi vlada otežat će Bankman-Friedu iznošenje uvjerljive obrane.
